周刊特約記者喬磊         （發(fā)自洛杉磯）

美國是一個借錢過日子的社會，誰借的錢越多，誰的能耐就越大。關鍵問題是必須有能力償還債務。但如今的美國年輕人觀念開始轉變，新“三不主義”流行。所謂“三不主義”指的是不買房、不買車、不欠債。

“三不主義”成80后理財里程碑

美國80后在生活上的“三不主義”被經(jīng)濟學界視為年輕一代理財?shù)睦锍瘫@對美國的消費和金融都將會產(chǎn)生重大的影響。當然這種流行趨勢不會一成不變，隨著美國經(jīng)濟的好轉以及年輕人步入中年，“三不主義”還是會回歸現(xiàn)實，只不過80后會比他們的父輩更加重視財務管理上要量入為出罷了。“三不主義”產(chǎn)生的根源在于，經(jīng)濟危機中年輕人面臨債務纏身和收入低下的雙重壓力，借債過日子成了苦果。

皮尤研究中心發(fā)表的分析報告稱，5年之前的貸款狂熱顯然讓年輕一代清醒，如今35歲以下的美國人背負的債務顯然比2008年之前大大減少。而80后推遲購買房子和汽車也反映出年輕人的現(xiàn)實考量。經(jīng)濟學家認為，80后借貸減少、買房買車也比其父輩延遲的原因有許多，現(xiàn)在美國的經(jīng)濟環(huán)境屬于對年輕人不友好的時代，而年輕人也按照自己的實際情況，進行自我調(diào)整。一般來說，現(xiàn)在美國年輕人大多接受高等教育，因此進入就業(yè)市場就會比較晚。過去很多年輕人高中畢業(yè)就結婚生子、養(yǎng)家糊口。這樣的情形在80后身上較難見到了，他們推遲結婚和要孩子，既然不會早成家立業(yè)，買房子和使用抵押貸款的緊迫性也自然推遲到來。

不買房的背后是買不起房

可以說每一個家庭都會有一個住房夢，對美國人而言更是如此，因為這是美國夢的重要組成部分。美國年輕人當然也渴望能擁有自己的住宅，像父輩一樣有個溫暖和舒適的家。但天公不作美，經(jīng)濟衰退重擊了美國年輕一代，住房夢變得遙遠和不那么溫馨。2001年時，美國35歲以下的年輕人群中有40%的人擁有住房，但到了2011年時光好像倒流，只有33%的年輕人擁有住房，10年間年輕人的住房擁有率下降了7個百分點。2011年美國成年人中有一半的成年人擁有住房，年齡越大住房擁有率越高。45至64歲的成年人群體中，57%的成年人擁有住房。65歲以上成年人群中，64%的人擁有住房。

教育程度高低對年輕人擁有住房有著很大的影響，在當今的美國，低收入年輕人要想擁有住房更難，他們多選擇租房來棲身。根據(jù)統(tǒng)計，美國30歲以下年輕人擁有住房比例最低的屬于高中以下教育程度的年輕人，他們的住房擁有率只有11%。高中畢業(yè)的年輕人情況也好不到哪里去，28%的這類教育程度的年輕人擁有住房。大學以上文化程度的人擁有住房率最高，不過這些接受過高等教育的年輕人，也只有51%的人擁有住房，49%的人仍未實現(xiàn)住房夢。

很多人是從租房開始一步步走上擁有住房的道路，從每年租房者轉為擁有住房的比率也可以看出暫時不買房被更多年輕人接受。2001年，每1000名35歲以下年輕人中有85人脫離“苦海”，從租房族成為“蝸居族”。而在2011年，每1000名35歲以下年輕人中只有53人不再租個家，而是實實在在有了自己的家。另一方面，年輕人即使擁有了住房，在新形勢下也會與時俱進，為了不當房奴、為了無債一身輕，寧肯把擁有的住房賣掉，重新當起租房族。2011年，每1000個35歲以下已經(jīng)擁有住房的年輕人有139人重做“馮婦”，干脆租房子來住。從具體數(shù)字上看，2011年美國有150萬年輕人由屋主變成房客，而同年由房客變成屋主的年輕人為90萬，形成了逆差。如今美國大約有830萬年輕人是靠租房來解決棲身問題，盡管他們是美國未來10年購房的主力軍，但經(jīng)濟學家認為，80后年輕人購買住房的時間已經(jīng)大大推后。

年輕人獲得房貸并不容易

現(xiàn)在的年輕人即使想購買住房，如果收入較高工作又比較穩(wěn)定，申請住房貸款還可以過關，但那些收入不高而且隨時可能丟掉飯碗的年輕人，要想申請住房貸款，在銀行方面會遇到困難甚至是碰一鼻子灰。信貸機構大量寄送信用卡或在校園里擺桌子向新生推銷高額度信用卡的日子已經(jīng)一去不復返了。買房子不查收入、不查信用好壞的日子也成了明日黃花。如今銀行方面只對信用最好的申請者開綠燈，信用記錄比較短或是不怎么樣的年輕借款人很難得到批準。

信貸崩潰造成的災難性影響和隨之出現(xiàn)的法拍屋浪潮也讓很多年輕人不敢輕易借款。房地產(chǎn)市場崩潰沖擊了很多年輕家庭，那些在2006年房價高峰期之前買下第一套住房的年輕人更多返回租房市場。

       房子現(xiàn)在買不起，讓眾多年輕人成了租房族。但令人多少覺得不可思議的是，年輕人也推遲購買汽車等大件商品。研究報告顯示，在信貸寬松的2007年，將近四分之三的25歲以下家庭都有汽車。到2011年，有車年輕家庭的比例下降到三分之二。盡管近期汽車銷量上升和汽車貸款標準放寬，年輕家庭及其平均貸款余額都低于2007年。

80后厭惡貸款怕成債奴

由于年輕人厭惡貸款，這顯示80后理財上的一大特點就是不當債奴。不過年輕人前門可以拒“狼“，后面卻無法防”虎“。在美國這樣的社會，一個人不欠債，還真是沒法活。大學教育貸款是80后背負的最大債務，目前全美學生教育貸款債務總額超過1萬億美元。由于更多年輕人上大學或進入研究生院，助學金等資助并沒有隨著學費而上升。其結果，2010年40%的年輕家庭都有學生貸款，高于2007年的34%。

相比之下，80后減少借債的現(xiàn)象并不是一種孤立行為，即使是收入不錯、家中有老本的中、老年家庭也在2008年信貸崩潰之后減輕債務負擔。根據(jù)紐約聯(lián)儲銀行的數(shù)據(jù)，家庭債務總額已經(jīng)從2008年第三季度的高峰期12.7萬億美元下降了11%。債務總額下降主要是因為抵押貸款余額下降了14%，抵押貸款下降部分大都是因為法拍而消失。當然，在借債上也有頂風而上的，美國退休后的老年人敢借敢花，而且也不怕當債奴。這些美國老人的債務自從2007年美國經(jīng)濟衰退以來猛增，75歲以上的家庭平均債務在2010年達到2.7萬美元，比2007年增加一倍多。

80后減少債務成理財新特點

       家庭理財講的是量入為出，而不是靠借債寅吃卯糧，在這點上80后顯然要比他們的父輩理解得更深刻。年輕人的收入增長緩慢，而且失業(yè)率又高，這樣的情形讓他們花錢不敢大手大腳，也不愿意以借貸來維持生活。要想不成為債奴就少借少花，節(jié)儉過日子。2001年時，美國30歲以下年輕人借債的中位值是9763美元，而到了2011年，年輕人借債的中位值下降到6189美元。年輕人債務大幅下降，也可以看出減少債務成為他們理財?shù)囊粋€新特點。在35歲以下年輕人家庭中，背負債務的情形有所不同，有的欠債很多，也有的債務負擔不重。35歲以下年輕家庭中，約四分之一家庭背負的債務在516美元以下；基本上等于沒有債務，50%的年輕家庭背負的債務在15473美元以下，也算是還未到成為債奴的時期。不過有50%35歲以下家庭，債務負擔就有些沉重了。根據(jù)統(tǒng)計，35歲以下年輕家庭中有25%的家庭背負的債務在106767美元以下，還有10%的家庭背負的債務至少為207758美元。美國年輕家庭在背負債務上也可謂兩極分化，一半的家庭債務比2001年時下降，一半的家庭背負的債務比2001年上升，這表明在當不當債奴上，年輕人也是步調(diào)不一致。真可謂舍不得孩子套不住狼，要想日子過得好，當債奴也是一種選擇。

80后主要債務為教育貸款

       如果觀察美國80后的債務結構，可以發(fā)現(xiàn)他們背負的債務構成在10年間發(fā)生了很大變化。這種變化直接影響到年輕人的消費，而且也使“三不主義”被更多的年輕人接受。2001年時，美國年輕人背負的最大債務是信用卡債務，信用卡債務占總債務的比例高達50%。那時的年輕人很幸福，有了信用卡，沒錢也變成有錢人了，什么都可以通過刷卡來實現(xiàn)，不論是吃喝還是購物，一卡在手萬事通。但世界上沒有白吃的午餐，信用卡債務利息高，成為卡奴易如反掌。很多年輕人這一跤跌下去，幾年翻不過身來，這才嘗到了當卡奴的滋味不好受。2010年時，年輕人的信用卡債務占總債務的比例大幅下降到39%，地地道道花錢買了教訓。

       2010年美國年輕人背負債務比例最大的已轉為大學教育貸款債務，這類債務占年輕人總債務的比例為40%。隨著美國高等教育的普及化，上大學的人數(shù)比例大增，而大學學費又不斷上揚。由于接受教育成為由窮變富、改變經(jīng)濟地位的一個階梯，即使教育費用連年漲，年輕人也不愿放棄接受高等教育的機會，許多人的解決之道變成靠借貸來維持學業(yè)。由于大學畢業(yè)后需要償還教育貸款的壓力較大，不少年輕人不得不推遲購買住房的計劃，這也成為眾多年輕人選擇租房的一個原因。

       2001年，美國年輕人背負的第二大債務為汽車貸款債務，占總債務的比例為45%。接下來年輕人背負的各種債務的比例依次為住房貸款債務（37%）、大學教育貸款債務（26%）、其他的分期付款債務（18%）、其他債務（10%）。2010年，美國年輕人債務結構發(fā)生大變化，汽車貸款債務已被請下前三名的神壇，會玩敢花不再成為時髦之事，取而代之的是不買車也過日子。2010年美國年輕人背負債務所占比例最高的是高等教育貸款債務，排在第二位的是信用卡債務，占債務總額的比例為39%。接下來年輕人背負的各種債務的比例依次為住房貸款債務（35%）、汽車貸款債務（32%）、其他的分期付款債務（13%）、其他債務（7%）。